中国计算机人工智能需求领域分析

1、安防行业

AI大势所趋：内生需求+正向反馈，AI渗透将不断加深。安防产业在AI的驱动下向“看得懂”的转变是行业发展必然趋势。在雪亮工程等重点项目中，客户明确、较详细地提出AI需求，正向反馈有望推动渗透进一步加深。

需求端：长期来看，AI有望给市场带来20%的增量，打开行业成长空间。国内视频监控行业2018年市场规模为1192亿元，预计2023年能达到1940亿元，复合增长率为10.23%。根据估算，AI给19-20年的市场带来26.46%的增量，给21-25年市场带来19.28%的增量，打开行业长期成长空间。

供给端：各路力量积极参与，传统龙头仍具有优势。云从等知名科创企业具有更高效的技术优势；华为等大型知名互联网厂商则具备更完备的集成经验与云计算资源；但从渠道、行业积累等角度考虑，传统龙头企业优势仍较为明显，同时技术差距不断缩小让传统企业在AI时代的竞争中不落下风。

2、消费电子

需求端：看好AI技术深化带来持续性需求。2018年AI视觉技术在智能手机领域的市场规模约为27.22亿元，中性预计在2022年将增加到48.58亿元，年复合增长率有望达到15.74%，增速显著。目前“AI+手机”还处在初级阶段，仅与解锁、美颜等功能相结合，在AR特效等细分领域还有较大的深化空间。

供给端：关注领军企业向立体成像等领域深度扩展。第一，大型手机厂商产业链有严格的要求，国内领军企业商汤、旷视、以及科创板公司虹软科技等进入产业链表明技术上获得认可，具有长期合作关系显示了其对客户理解能力，优势明显。第二，传统手机解锁、美颜功能基本普及，美颜功能在手机应用中的渗透率高达90%，看好未来能能在AR、立体成像等细分领域取得突破进展的公司。

3、智能驾驶领域

需求端：看好随智能驾驶推进所带来的行业空间，中性估计到2020年智能汽车摄像头算法市场的规模有望达到47.52亿元，到2025年达到85.6亿元。2020-2025年的复合增速有望达到12.5%。

供给端：目前全球市场多被Mobileye等重点企业占据，但国内企业在算法、芯片两端均有积极布局，其解决方案已实现产业化落地，未来有望逐渐实现对国外企业的赶超。